Thuế đầu tư chứng khoán là gì

Thuế đầu tư chứng khoán là gì? Đó là các khoản thuế thu nhập cá nhân khi bán chứng khoán và khi nhận cổ tức. Thuế bán tính 0,1% trên giá bán. Thuế cổ tức tính 5% trên số cổ tức nhận.

Thuế đầu tư chứng khoán là gì

Với cá nhân, thu nhập từ đầu tư chứng khoán chịu hai loại thuế chính. Loại thứ nhất đánh vào việc chuyển nhượng, tức bán cổ phiếu. Loại thứ hai đánh vào cổ tức.

Căn cứ là Luật Thuế thu nhập cá nhân số 109/2025/QH15, có hiệu lực từ 01/07/2026. Nghị định 253/2026/NĐ-CP ngày 30/06/2026 hướng dẫn thi hành. Biểu thuế và cách khấu trừ có thể được sửa, cần xem văn bản hiện hành.

Phí môi giới của công ty chứng khoán và giá dịch vụ của Sở hay VSDC là khoản khác, không phải thuế.

Thuế bán và thuế cổ tức

Giá chuyển nhượng của chứng khoán niêm yết là giá khớp lệnh, hoặc giá thỏa thuận theo thông báo của Sở. Thuế bán tính theo từng lần bán và không phụ thuộc giá mua. Thuế cổ tức tính theo từng lần nhận, không cộng dồn cả năm.

Ví dụ thuế bán FPT và GMD

Giả định một nhà đầu tư bán 5.000 cổ phiếu mỗi mã vào ngày 27/10/2026. Giá bán là giá đóng cửa thật. Giá mua là hai mốc thật trong năm qua, khối lượng là giả định minh hoạ.

Với FPT, nhà đầu tư lỗ 198,7 triệu đồng nhưng vẫn nộp 277.000 đồng. Với GMD, nhà đầu tư lãi 49,5 triệu đồng và nộp 267.500 đồng, bằng khoảng 0,54% khoản lãi. Hai khoản thuế gần như bằng nhau vì hai giá trị bán gần nhau.

Đó là điểm khác với thuế tính trên lợi nhuận. Thuế bán không có đoạn trừ lỗ. Với người giao dịch tần suất cao, tổng thuế cộng dồn đáng kể, vì mỗi lần bán đều bị tính.

Cổ tức bằng tiền và bằng cổ phiếu

Cổ tức bằng tiền bị khấu trừ 5% trước khi về tài khoản. Nếu 5.000 cổ phiếu nhận cổ tức tiền 10% mệnh giá (giả định), mỗi cổ phiếu nhận 1.000 đồng, tổng 5 triệu đồng. Thuế 5% là 250.000 đồng, số tiền về tài khoản là 4,75 triệu đồng.

Cổ tức bằng cổ phiếu chưa phải nộp thuế lúc nhận. Thuế 5% được tính trên mệnh giá cổ phiếu nhận thêm và nộp khi bán. Với cổ tức cổ phiếu 10% (giả định) trên 5.000 cổ phiếu, nhà đầu tư nhận thêm 500 cổ phiếu, mệnh giá 10.000 đồng, tổng 5 triệu đồng. Khi bán, thuế cổ tức là 250.000 đồng, cộng với thuế bán 0,1%.

Đọc thuế đầu tư chứng khoán

Thuế bán là chi phí cố định theo giá trị mỗi lần bán. Một lệnh bán 277 triệu đồng chịu 277.000 đồng dù lãi hay lỗ. Với lệnh lãi nhỏ, thuế chiếm tỷ lệ đáng kể của khoản lãi. Điều này nên được tính khi đặt kỳ vọng lợi nhuận.

Cổ tức cổ phiếu và cổ tức tiền được xử lý ở hai thời điểm khác nhau, nên cần theo dõi từng loại.

Chứng chỉ quỹ mở nắm giữ từ 2 năm trở lên được miễn thuế khi bán theo hướng dẫn hiện hành, cần kiểm tra điều kiện trước khi áp dụng.

Giới hạn của ví dụ

Thứ nhất, ví dụ chỉ nêu thuế thu nhập cá nhân của cá nhân cư trú. Tổ chức và nhà đầu tư nước ngoài có cách tính riêng.

Thứ hai, phí môi giới, phí lưu ký và lãi vay ký quỹ không được tính trong bài.

Thứ ba, quy định có thể đổi. Ngày bán, ngày nhận cổ tức quyết định văn bản áp dụng.

Câu hỏi thường gặp

Bài liên quan

Chi tiết cách tính và khấu trừ nằm trong thuế bán cổ phiếu và thuế cổ tức. Các khoản phí khác xem phí giao dịch chứng khoán. Cổ tức bằng tiền và bằng cổ phiếu được so sánh ở cách tính cổ tức tiền mặt và cổ phiếu. Ví dụ trên chỉ để minh hoạ cách tính, không phải khuyến nghị đầu tư.